聚焦机构本周调研的公司，领益智造调研总数居首，均有107家机构参与；其次为普利特，有76家机构参与。

领益智造收购立敏达控制权事项，受到机构及资本市场广泛关注。

近日公司发布公告称，将以8.75亿元取得对东莞市立敏达电子科技有限公司（以下简称“立敏达”）的控制权。

公开资料显示，立敏达为英伟达AVL/RVL认证供应商，提供液冷板、液冷歧管以及NVQD系列快接头散热组件。

另外，今年8月，立敏达加入由英特尔牵头的通用快接头互插互换联盟，与其他品牌的产品实现“互插互换”，为数据中心客户提供了更大的灵活性和选择空间。

此前，领益智造曾在互动易回复称，公司已成功晋升为AMD核心供应商，以及是谷歌供应商。

通过取得立敏达控制权，领益智造一跃成为覆盖“英伟达 谷歌 英特尔 AMD”散热 电源的公司。

值得一提的是，领益智造还是苹果公司的重要供应商。华安证券近期发布研报称，公司作为苹果多个零部件的主要供应商之一，有望持续受益于客户创新。

从行业分布来看，电子行业关注度上升至首位，有22家上市公司接受调研；随后为机械设备、医药生物、汽车行业，均有超10家上市公司接受调研。

2025年以来，电子行业涨幅居前的细分板块为PCB、半导体设备、集成电路，市场表现与业绩高度匹配。

PCB：受益于AI服务器与高速交换设备对高端产品需求高增，产业升级带来盈利弹性，2025年前三季度归母净利润同比高增77.76%。

半导体设备：逻辑具体体现为全球AI算力投资与中国大陆晶圆厂扩产共振，前三季度营收、归母净利润均实现30%以上的高增长。

集成电路：受益于国产替代加速，利润增速高于营收增速，盈利能力改善。

展望2026年，算力基建驱动AI主线，行业聚焦“从0→1”变革节点；存储涨价或贯穿2026年全年，4F2 CBA等技术成为发展方向；消费电子成本压力和创新机会并存，端侧AI芯片或贡献结构性机会。

本周调研公司中，电子设备行业流通市值超百亿的包括领益智造、德明利、安集科技、翱捷科技、顺络电子、深圳华强、和辉光电、唯捷创芯、甬矽电子、广合科技、中电港。

最新机构首次关注股票方面，近5日共有40份研报对上市公司进行首次覆盖，冰轮环境、创源股份、兖矿能源、华友钴业等获得明确的目标价格。

其中，冰轮环境获太平洋“买入”评级，主要内容梳理如下：

1、温控设备龙头，产品应用广泛

公司深耕温控领域多年，业务领域涵盖工业制冷、暖通空调、绿能装备、精密成型、数智工业，广泛应用、服务于食品冷冻冷藏及深加工、冷链物流体系建设、食品药品冻干、冰雪运动场馆、加工预处理产线等商业制冷系统；化工生产及工艺特气冷却、人工智能环境、建筑骨料冷却、隧道矿井探凿冻结等工业冷冻系统；

轨道交通、商业地产、公共场馆、科研文教等商用舒适空调；数据中心、能源电力、冶金石化、洁净车间、制药、矿井热害、节能改造等工业特种空调；

以及余能利用、气体压缩及液化、储能系统、新能源装备、洁净排放；黑色金属铸造、有色金属铸造、铸件精密加工、3D智能成型；工业智控、智能产线、智慧物流等。

2025前三季度公司实现营业收入48.35亿元，同比-2.45%，今年以来同比增速逐个季度改善，其中Q3单季度实现17.17亿元，同比 6.88%。

2、积极布局数据中心及液冷系统，有望带来成长空间

公司旗下顿汉布什公司和冰轮换热技术公司为数据中心乃至液冷系统提供一次侧冷源装备和热交换装置等冷却装备。

国内已成功服务了国家超级计算广州中心（天河二号）、中国移动（贵州）大数据中心、中国联通西安数据中心等诸多项目。

在海外，与多家本土专业集成商合作，服务了北美、澳洲、东南亚、中东众多项目，市场景气度持续高企。

此外，公司海外制造基地在扩产中，境内制造基地开始支援海外市场，有望为公司带来新的成长空间。

3、多领域布局业务，技术 市场铸就长期发展。除数据中心及液冷系统外，公司积极布局多个领域

1）核电领域：近期，国内外核电建设释放提速信号，公司聚焦核岛冷却、核能供热等核心场景，研发出一系列核岛冷却、冷却余热回收、安全壳内无动力空冷器、水热同产同送、核能供暖大温差长输供热等创新技术，为核电站安全稳定运行与清洁能源高效利用，提供坚实的技术支撑与解决方案。在国内，服务了红沿河、宁德、阳江、防城港、海阳、徐大堡、三澳、陆丰、太平岭、苍南、石岛、白龙等核电站。

2）深海领域：2025年《政府工作报告》首次将“深海科技”列为战略性新兴产业，利好公司传统优势远洋捕捞船用制冷设备和新布局的海工装备。

3）雅鲁藏布江水电工程：为建筑骨料冷却市场带来增量，公司在大型水电工程混凝土冷却领域拥有成熟的技术和丰富的应用案例。

4）工业全域热控：公司方案聚焦工业热控主战场，依托“高温度、大温差、宽温域”的热泵核心技术，深度融合多源多级系统集成技术，构建起能源梯级利用体系，实现余能高效回收与集约利用，不断拓展热泵在不同领域的方案革新，实现场景全覆盖、能源全兼容、技术全链路布局。

近5日有15家公司获得券商调高评级，鹏辉能源、海光信息、东方电气获得明确目标价位。